三大变革与四大机会

　　5G的发令枪已经打响，2019年将是中国5G元年。那么，中国电信市场变革的走向与机会在哪里呢？笔者认为：2019年中国电信市场将面临三大变革以及四大机会。

　　三大变革走向：效率与效益、质量、服务

　　效率与效益变革：2018年对于中国电信运营商而言是一个极度竞争的时期。全通信行业的电信业务总量与收入的剪刀差进一步扩大。1-11月，电信业务收入累计完成11981亿元，同比增长2.9%，增速较1-10月提高0.2个百分点。电信业务总量完成57844亿元，同比增长139.2%，增速较1-10月回落0.6个百分点，11月当月增速为134.9%。

　　量收剪刀差的扩大将使得运营商利润与利润率大幅下降，运营商面临巨大的降本增效的压力，预计2019年效率与效益的平衡将是三家运营商考虑的第一方向。

　　质量变革：随着三家4G网络的进一步完善，网络同质化、产品同质化、套餐同质化程度将加深，如何确保网络、产品、渠道、服务的质量将成为2019年三家运营商考虑的第二个关键词。

　　尤其是随着流量经营与宽带运营的深度开展，加上占据消费群主力的Z世代的崛起，品质成为运营商塑造差异化品牌的关键动力。Z世代的品牌观、消费观，对企业品牌运作将产生深远的影响，这是一次代际机遇。社交媒体上的品牌与质量的评价对94后的购买决策有着显著影响。27%的95后会因为评价而决定是否购买，90后和80后受此影响的比例只有13%和16%。

　　服务变革：市场与服务永远是一个矛盾体，如何确保精确营销的同时不引起大幅度的投诉反弹也将是运营商关注的重点。

　　2018年前三季度，工业和信息化部及各省(自治区、直辖市)电信用户申诉受理机构共受理电信用户申诉18533件，同比上升7.5%，环比上升6.5%；网络质量类申诉占比24.7%，环比上升3.4个百分点；用户服务类申诉占比38.7%，环比上升0.1个百分点。

　　四大机会：打视频流量、数字家庭、物联网与工业互联网

　　大视频流量：2018年用户移动互联网流量持续增长。1-11月，移动互联网累计流量达624亿GB，同比增长194.3%；其中通过手机上网的流量达到616亿GB，同比增长204.9%，占移动互联网总流量的98.7%。11月当月DOU(户均移动互联网接入流量)达到5.79GB，同比增长142.3%。

　　驱动流量增长最主要的动力来自视频。中国在线视频市场规模达到1129亿元，同比增加31.9%，2019年将达到1462亿元，同比增加29.5%。2018-2019年视频广告市场规模分别为554亿元、659亿元，分别占比49.1%、45.1%。同时，IPTV融合双端(PC端、手机客户端)业务快速发展。IPTV用户规模总数达1.53亿户，移动互联网用户保持两位数增长。截至11月末，基础电信企业发展的IPTV用户达1.53亿户，1-11月净增3114万户。移动互联网用户总数达13.9亿户，同比增长10.7%。其中，手机上网的用户数达12.6亿户，对移动电话用户的渗透率为81%。预计，2019年，视频依然是驱动流量经营的主要动力。

　　数字家庭：2018年数字家庭最大的变化就是融合“人工智能、物联网”的家庭类智能硬件设备市场快速崛起。

　　以智能音箱为例。2018Q1全球智能音箱同比增长200%，而其中中国智能音箱市场增速达到了罕见的5370%，智能音箱出货量达180万台，中国成为仅次于美国的全球第二大智能音箱市场。第三季度国内智能音箱出货量达到580万台，环比增长1.0%。百度在2018年第二季度以新系列产品进入市场后，阿里巴巴和小米的双头垄断格局被迅速打破，以出货量100万台一举进入市场前三名，环比增长超过711%。反之阿里巴巴的天猫精灵在第二季度的一轮销售冲击后，第三季度出货220万台，环比下滑26%，仍保持市场首位。小米则在逐渐缩小与阿里巴巴的差距，小爱音箱季度出货190万台，环比略减6%。

　　运营商目前宽带接入市场竞争激烈，宽带已经处于饱和竞争阶段，宽带ARPU值持续下降，提升家庭业务的综合贡献成为运营商考虑的主要关键点。预计2019年，三家运营商将会加大对智能音箱等智慧家庭市场的拓展力度，这也是运营商提升宽带ARPU值的关键机遇之一。

　　物联网：万物互联的理念已经逐渐深入人心，随着人口红利的快速消失，未来运营商的关注点将转向机器互联红利市场，而物联网是最关键的市场。尤其是智能建筑、工业物联、智慧城市等领域，潜力巨大。

　　2018年全球范围内公布的1600个物联网建设项目中，智慧城市项目占23%，工业物联网占17%，建筑物联网、车联网、智慧能源等项目分别占比12%、11%、10%。预计2019年，三大运营商会继续加大物联网市场的开拓力度，同时从物联网接入管理平台向物联网价值链上下游延伸，以期获得更大的收入贡献。

　　工业互联网：2018年，国家公布了一系列扶持中国智能制造的产业政策，这对于三大运营商而言，是一次重大的战略机遇。

　　全国工业和信息化工作会议指出，要大力推动工业互联网创新发展，继续开展试点示范和创新发展工程，加快标识解析国家顶级节点、二级节点建设，引导企业打造标杆网络。在鼓励支持各省(区、市)和有条件的行业协会建设本区域、本行业的工业互联网平台基础上，分期分批遴选10个左右跨行业跨领域平台，培育一批独立经营的企业级平台，打造工业互联网平台试验测试体系和公共服务体系。推动30万家以上工业企业上云，培育超过30万个工业APP。初步构建工业互联网标识解析体系，建成5个左右标识解析国家顶级节点，标识注册量超过20亿。

　　在当前运营商传统ICT政企业务拓展受阻的情况下，发挥国企的优势，发力工业互联网市场将是运营商实现ICT市场快速扩张的关键路径之一。预计2019年，三大运营商会加大工业互联网市场的产品开发与市场拓展力度。尤其是工业云、应用云以及综合解决方案领域。

　　德瑞咨询首席咨询顾问 宋永军