蚂蚁金服如何为阿里塑造金融架构？

　　随着浙江蚂蚁小微金融服务集团旗下的“芝麻信用”网站悄然上线，阿里巴巴金融帝国基本成型。蚂蚁金服是马云“平台+金融+数据”架构和规划中的重中之重，基本覆盖了金融“存、贷、汇”三大板块。

　　阿里巴巴庞大的金融帝国—浙江蚂蚁小微金融服务集团（下称“蚂蚁金服”），布局日趋完善，基本覆盖了金融“存、贷、汇”三大板块。除了天猫和菜鸟外，刻意回避阿里字样的蚂蚁金服，是阿里巴巴重点打造的品牌，是马云“平台+金融+数据”的架构和规划中的重中之重。

　　现在，蚂蚁金服已不再仅仅等待淘宝的交易，它是生态、是平台，是各类应用场景的服务者，同时，它又是一家技术和金融数据公司。可以说，基于电子商务发家的阿里巴巴的金融触角，由此已经涵盖支付、小贷、保险、担保、信托以及银行等领域。这是一条几乎完美的金融产业链—通过阿里小贷提供贷款业务，通过支付宝提供支付结算业务，通过资产证券化实现融资，此外还涉及担保、保险、基金等；银行牌照的获取可使其更便利地从事贷款、支付结算等业务。

　　随着蚂蚁金服旗下“芝麻信用”网站悄然上线。至此，阿里巴巴金融帝国基本成型。那么，蚂蚁金服是如何为阿里塑造互联网金融架构的？

　　从支付宝到小微电商银行

　　阿里巴巴的老对手腾讯，早在2014年7月下旬就获得了银监会的正式批文设立前海微众银行；此外，温州民商银行和天津金城银行相继成立。

　　彼时，5家试点民营银行中，呼声最高的“阿里银行”未能首发，“腾讯银行”捷足先登。网商银行来得晚于预期，但负责筹组工作的阿里小微金融服务集团（筹）（“小微金服”，蚂蚁金服前身）副总裁俞胜法表示，不是方案未获批，而是这家银行太过“特殊”，方案尚在认证之中。

　　方案最大的亮点就是“小存小贷”：与阿里小贷一脉相承，以小微电商为主要客户，提供不超过20万元的“小存”与不超过100万元的“小贷”服务。其次，银行的经营模式将以互联网运营为主。

　　2014年9月29日，阿里方面发布的信息显示，获批的网商银行方案有所调整，比如“小贷”的上限提高至500万，但核心肌理没有改变。

　　当时小微金服的构想是创办一个纯网络的银行，基本原理是利用十几年来电子商务在互联网上积累的庞大数据，还原个体消费者及小微企业的信用状况，并据此为他们提供金融服务。

　　10年前，蚂蚁金服前身支付宝只是淘宝的财务工具，初衷是为了解决电商中的信用问题。但现在，支付宝已经从财务工具演化为一种生态系统，伴随着阿里电商平台的扩展，在移动互联网和大数据的浪潮下，构筑出一种极具想象力的模式：它从线上交易的支付渠道角色，变成各种应用场景的广泛吸纳者。它不仅从支付出发（支付宝钱包），随后还从理财出发（给用户提供理财产品，如余额宝、招财宝），从融资出发（给小商家提供小贷型融资，如蚂蚁小贷和网商银行），以及从数据出发（将为社会提供征信等数据服务，如“芝麻信用”）。

　　对于“蚂蚁”的命名，蚂蚁金服CEO彭蕾曾解释说：“是因为我们是服务于小企业起家的，要把‘天下没有难做的生意’的使命带过去。”她强调，蚂蚁金服非常崇尚微小的力量给予整个世界创造的小而美的体验。

　　蚂蚁金服用互联网的力量让理财渗透到了“屌丝”阶层，让金融呈现出普惠化的面目，也部分地推动了中国存款利率自由化的进程，迫使银行业不得不改变它们的产品类别和形态，跟在后面，推出与余额宝相近的各类现金管理类产品。蚂蚁金服现在是生态、是平台，是各类应用场景的服务者，又是一家技术和金融数据公司，它要呈现出对技术拓展商业边界的理解，以及金融公司所必须具备的风控能力和严谨态度。

　　关键词：“平台、农村、国际化”

　　蚂蚁金服的发展战略有三个关键词，即“平台、农村、国际化”。

　　如果概括这三大战略的核心，就是让更多的人口以及更多的应用场景被“卷入”。蚂蚁金服所看重的支付宝钱包，目前用户近3亿。从某种意义上说，一二线城市居民使用支付宝钱包已经较为普及，蚂蚁金服的重点是推广三四线以及农村市场，让更多的人口卷入移动支付场景。

　　蚂蚁金服农村人口的“卷入”，与阿里集团电商业务在农村的扩张是“同步、同构”的。

　　2014年10月，阿里巴巴集团宣布，将启动千县万村计划，即在未来3~5年内，投资100亿元，建立1000个县级运营中心和10万个村级服务站，将其电子商务的网络覆盖到全国三分之一强的县以及六分之一的农村地区。

　　蚂蚁金服首席运营官井贤栋曾对媒体表示，蚂蚁金服已经与2300多家农村金融机构联通，一方面，为农村用户开通线上支付通道，满足他们线上、线下购买生活、农资用品的支付需求；另一方面，对接金融机构和农户，为农户提供消费、农资购买等信贷需求。

　　阿里的国际化，也带动蚂蚁金服“向外走”。蚂蚁金服正在推进与ApplePay和PayPal等国际支付机构的合作。蚂蚁金服希望利用中国企业出口力和居民境外旅游消费力。

　　巨大的人口和丰富的应用场景，是一体两面。应用场景越是刚需、越是高频、越是日常“吃喝玩乐”，越能“黏住”使用者，越能“卷入”更多的使用人口。目前蚂蚁金服在推进应用场景丰富化方面主攻几个方向：一个是“未来商圈”，一个是“未来交通”，一个是“未来医院”。

　　根据蚂蚁金服O2O事业部提供的数据，全国将近5万台的饮料机中，近70%支持支付宝钱包；国内TOP100的便利店和超市品牌中，已经有70%与支付宝钱包达成了合作。蚂蚁金服在推广“未来商圈”时候，给商户的一个诱惑是，蚂蚁会用数据分析告诉商家，消费者为什么会来这里，以便更好地将商户信息推送给他们。

　　此外，支付宝钱包希望携手医院，利用移动互联网技术平台和数据能力，帮助医院构建移动医疗服务体系，除了问诊、检查外，将挂号、候诊、支付、取报告等环节全部通过手机完成。未来通过数据的积累，不仅可以实现远程问诊，还要将药搬到网上，用户通过天猫医药馆下单，可以选择快递上门，也可以到就近的药店自取。

　　但令业界真正震动的是，蚂蚁金服推出“芝麻信用”这一征信产品，即根据商户和消费者在阿里系统里面的交易数据，进行个人信用评级，像美国的FICO一样，成为全社会的基础信用提供者。能被全社会认可的征信，被认为是整个金融行业的“制高点”。

　　蚂蚁金服的现实路线图是“平台、农村、国际”，如果叠合在一起，就形成了蚂蚁的生态价值公式。蚂蚁的生态价值=人口×应用场景×使用频率×大数据有效挖掘程度。

　　文/廖一凡