钻石富二代的“财富经”

　　■家庭情况

　　小安的爸爸是温州商人，在上海开有分公司。24岁的小安，大学本科毕业后，在父亲的上海分公司帮忙，月薪6000元。小安是名副其实的“富二代”，除在上海拥有一套价值300万元的房产与一辆价值30万元的轿车外，父亲购置的一套400万元的商铺，业主也是小安，每半年可收到约10万元的税后租金，该商铺已购置了4年。

　　加上原有存款，如今小安有100万元的银行存款，并以每年20万元的租金收入递增。由于小安平日出手阔绰，月支出在一万元左右，仅工资收入根本无法满足其需求。此外，小安3年前曾拿着父亲给的10万元投资股票，但由于没有经验，操作激进且管理不当，如今只剩5万元。

　　■理财目标

　　父亲希望儿子摆脱“富二代”出手阔绰的习性，多学习一些理财知识，能有意识的管理自己的资产，并通过努力使得资产保值增值，否则难以安心将手中业务交给儿子管理。

　　小安也希望整顿一下自己的资产配置，养成良好理财习惯。

　　■理财分析

　　目前，小安过着舒适安逸的生活，年纪轻轻已经拥有房产、汽车等，尽管每月工资并不能满足日常开支，但是丰厚的商铺租金收入以及利息收入不仅弥补了小安日常收入支出的缺口，还让他的银行账户不断膨胀起来，尽管大量资金活期存放于银行收益很低，但小安并不在乎。

　　对于像小安这样的富二代如今并不少见，这些出身于富裕家庭的子女过着比较阔绰奢侈的生活，对于金钱并没有什么概念，更不用说理财了。但是，如果除去父亲所给予的商铺以及附带的租金收入，小安将入不敷出，财务状况甚至不如多数同龄人。未来几年小安很可能面临结婚生子、接手父亲公司业务等大事，学习理财对于像他一样的“富二代”来说，意义非凡。

　　■理财规划与建议

　　流动资产要整合

　　由于小安的资产总规模较大，实际上流动资产中有一笔庞大的100万元活期存款，如果能够适当地利用，取得一个不错的收益不是难事。但是，小安由于之前在股票投资中受挫，加之其投资理财上的惰性，这笔庞大的存款闲置在银行，每年活期存款收益仅3600元，微乎其微，所以，理财的第一步就要整合流动性资产。

　　对于小安的现状，我们有如下建议：

　　第一，降低活期存款总额。小安每半年的租金收入比较稳定，财务安全性高，可以预留六个月的支出(6万元)作为活期存款备用即可，如果考虑到小安平时出手阔绰，可将活期存款提高到10万元。

　　第二，继续操作现有的5万元股票。这部分资金对于小安来说算是一笔小钱，其重点不是从中取得多大的利润，而是要从中积累投资经验、保持理财热度，所以这部分资金操作可以适当激进。

　　第三，纳入其他投资品种，提高资金使用效率。调整流动性存款后，小安将近有90多万元资金以及年均15万元的稳定收入，资金规模大，能选则的投资品种也就相对更广，如公募基金、阳光私募产品、银行理财产品等，从中选择风格较为稳健、具备一定收益能力的产品即可。

　　投资自己最重要

　　小安目前只有24岁，时间和精力都相对充足，应该抓紧成家立业前的这段时间继续深造、积累阅历，为今后事业打下基础。

　　由于小安的收入较高，能选择的深造途径也比较广泛，出国留学是现在主流的深造途径之一，但是考虑到父亲企业需要，选择在国内读在职MBA可能更符合家族对小安的需要，一方面学习相关知识，另一方面也为今后的发展积累人脉。目前在国内水平最高的MBA学院大致有：北大国际、复旦大学、清华大学、中欧国际商学院、上海交大等。这些学院的在职MBA学费一般在15万-20万元左右，小安只需要留出1年的结余款，就可以支付学费。

　　综上分析：小安可以参考以上建议，短期首先调整资产结构：①降低活期存款总量，留出6-10万元以活期或现金形式存放抵御日常意外支出；②在一年内，选择市场相对低点，用100万元投资于稳健性私募基金或者TOT产品；③在达到相应工作年限要求后，动用一年结余款攻读在职MBA；④在攻读学位后，小安每年结余约15万元，从中每月抽取9000元以1：1的比例定投于成长性较好的公募基金和债券型基金，剩余的每年5万元结余资金可以灵活用于旅游、社交等。

　　私募基金保值好

　　对于像小安这样的大资金投资者，其对资产的保值需求要大大超过增值需求，如果像小安之前投资股票损失50%，那么小安损失的将是50万元左右，损失带来的痛苦程度也很大，所以风险控制将是首要目标。其次，小安现阶段还比较缺乏专业理财知识和投资经验，工作期间也没有太多时间与市场保持直接接触，所以现阶段应以委托理财的投资产品为主。

　　我们的建议如下：

　　一、配置信托产品，即阳光私募基金。目前，公募基金是大众接触最多的委托理财产品，但是由于有最低仓位限制，偏股型公募基金做不到绝对收益，即使是做一个基金组合，熊市中也很难逃避普跌的命运，而没有仓位限制的私募基金则具备做绝对收益的条件。小安资产调整后有90多万元以及稳定收入，已基本达到私募基金100万元的投资门槛。

　　现在市场上有几百只阳光私募基金，风格迥异，差别很大。保守型私募基金波动小，牛市中会大幅落后指数，但熊市中能取得正收益；激进型私募基金波动大，牛市中收益很好，但熊市中可能损失很大。我们建议小安选择稳健型的私募基金，如展博、瑞天、智德等，这类基金风格介于保守和激进之间，牛市中涨幅不会太靠前，但熊市中能够少跌甚至不跌，震荡市中能够稳步上升，长期来看能战胜指数。这类基金年化收益大约在10%-20%，如果按照15%的年收益率来算，小安在30岁时，当初投资的100万元将可变成230多万元，依靠这笔私募投资，小安完全有能力依靠自己来负担结婚等费用。

　　二、尝试TOT产品，即信托中的信托。TOT也是属于私募基金的一种，风险收益特征偏重稳健，通过一个母基金来配置不同若干只私募基金，达到分散风险的目的。小安近期的第一个100万元只能购买一只私募基金，即使是选择稳健型私募基金，仍然面临基金经理判断失误等风险，而TOT产品能够很好的平抑这一风险，整体来说相对更加安全。